Come investire sulle azioni di Stellantis con una protezione fino a cali di circa il 45% dai livelli attuali e con la possibilità di incassare premi mensili dell’1%? Focus su una nuova emissione di Leonteq che ha per sottostante unico l’azione Stellantis ISIN CH1438096641.
Azioni di Stellantis: analisi del titolo
Fra i titoli di Piazza Affari che hanno creato nel 2024 e nei primi mesi del 2025 maggiori grattacapi agli investitori troviamo senz’altro Stellantis. Dai massimi in area 27 euro l’azione della casa automobilistica ha perso circa due terzi del suo valore (anche se andrebbero considerati i dividendi staccati).
Le azioni di Stellantis navigano al momento in area 9 euro, scontando la riduzione di ricavi e profitti dell’azienda di questi ultimi mesi ed i timori per i dazi. Per gli analisti il titolo è “hold”, ossia “mantenere” (dati di Marketscreener, con target price che spaziano dai 7 ai 16 euro per azione ed un prezzo target medio in area 10,60 euro, su valori superiori ai prezzi attuali del 20%.
Le cattive notizie potrebbero essere in buona parte scontate, in particolare l’incognita dazi. Ma ci potrebbero anche essere degli motivi di rialzo per il titolo, forse non compresi a pieno dal mercato. Recentemente è arrivata la nomina del nuovo CEO di Stellantis, una figura di esperienza, apprezzata anche fuori dall’Italia e con grande preparazione per il mercato USA. Il titolo sembra scontare pesanti ribassi anche per via dei dazi, che potrebbero tuttavia essere meno pesanti di quanto attualmente prezzato. La parola, come sempre, spetta ai mercati.
Investire su Stellantis? Un certificato tematico con barriera sotto 5 euro
Quali sono i migliori certificati per investire sulle azioni di Stellantis? Come investire su questo titolo con un rendimento potenziale in doppia cifra, con una protezione del capitale fino anche a fronte di altri cali fino al 45% dai prezzi attuali? Un’interessante proposta arriva da Leonteq Securities AG, che ha emesso un certificato (ISIN CH1438096641), che paga cedole mensili dell’1% a patto che le azioni di Stellantis non perdano il 50% dai prezzi di osservazione iniziale.
Numeri alla mano, il fixing è avvenuto a 9,357 euro, con una barriera capitale e cedolare fissata a 4,6785 euro per le azioni di Stellantis. Pertanto, ogni mese (e la prossima finestra di osservazione cedolare è in calendario già per il 9 giugno prossimo) si incassano premi dell’1% a patto che le azioni di Stellantis valgano almeno 4,6785. Una barriera profonda, posta sotto i 5 euro e sotto i minimi toccati dal titolo nel periodo del Covid, prima della fusione fra FCA e Peugeot.
Fra gli elementi chiave del prodotto troviamo il fatto che si tratti di un certificato legato unicamente alle azioni di Stellantis, evitando quindi il rischio di panieri composti da più titoli. Il prodotto è un softcallable: l’emittente ha quindi la facoltà di richiamarlo discrezionalmente dal quarto mese di vita in poi. Da notare, poi, l’effetto memoria delle cedole. Nel caso in cui un premio non fosse pagato in una data di rilevazione potrebbe essere recuperato nella prima utile in cui le azioni di Stellantis fossero nuovamente sopra barriera.
A scadenza, il certificato rimborsa il prezzo di emissione maggiorato delle eventuali cedole se il sottostante quota sopra la barriera del 50%; se invece il sottostante ha prezzo al di sotto della barriera, il rimborso sarà proporzionale alla performance negativa del sottostante.
Scheda del certificato ISIN CH1438096641
- Emittente: Leonteq Securities AG
- Mercato di quotazione: Euro TLX di Borsa Italiana
- Azione sottostante: Stellantis
- Prezzo di Fixing: 9,357 euro per azione Stellantis
- Livello barriera capitale e cedolare: 50%, pari a 4,6785 euro
- Premi: 1% lordo su base mensile
- Rendimento massimo tramite cedole: 12% annuo
- Durata massima del certificato: 3 anni
- Effetto memoria delle cedole: sì
- Possibilità di rimborso anticipato: sì, a discrezione dell’emittente
Il presente articolo è redatto a fine informativo e non rappresenta in alcun modo consulenza finanziaria o sollecito all’investimento in borsa. i certificati di investimento sono prodotti complessi ed espongono l’investitore a un rischio di perdita sostanziale del capitale. I rendimenti indicati sono lordi, tassazione al 26%.
