Sono stati emessi i nuovi certificati Maxi Cash Collect di BNP Paribas, che consentono di ottenere il 28 giugno 2024 una maxicedola garantita che può arrivare fino al 20%. Completano l’offerta premi trimestrali con effetto memoria e barriera fino al 30%.
Certificati con maxi-premio
Fino al 20% di maxi-premio a Giugno e poi interessi trimestrali condizionati con effetto memoria per tre anni. È questa la proposta di BNP Paribas per i suoi certificati di investimento Maxi Cash Collect. Il ventaglio di scelta è molto ampio, con 15 certificati che hanno come sottostanti azioni di società italiane ed estere, appartenenti a diversi settori e con dimensioni differenti.
Anche le barriere sono davvero interessanti: si parte dal 60% e si scende fino al 30% sui certificati con sottostanti che hanno un livello più elevato di volatilità. L’investitore è, pertanto, stimolato a scegliere la combinazione che ritiene più allineata alle sue previsioni di mercato da qui a tre anni.
Il rimborso anticipato
La data di scadenza dei certificati è, pertanto, fissata al 28 aprile 2027. Questo, a meno che non si attivi il rimborso anticipato. Detta clausola, anche conosciuta come autocall, può aver luogo sui certificati Maxi Cash Collect di BNP partire da ottobre 2024. Perché si attivi è necessario che il valore di tutti i sottostanti sia superiore a quello iniziale. Questi valori vengono controllati ogni tre mesi, in occasione della data di valutazione dei premi.
Al verificarsi dell’eventuale rimborso anticipato, l’investitore riceve il valore nominale del certificato più il bonus del trimestre. Inoltre, a questi importi devono essere aggiunti tutti i premi eventualmente portati a memoria.
Come finzionano i Certificati Maxi Cash Collect
Vediamo ora un esempio concreto per capire come funzionano questi prodotti finanziari complessi, acquistabili sul mercato SeDex di Borsa Italiana. Prendiamo, dunque, come riferimento uno dei certificati dell’emissione: ISIN NLBNPIT226B4.
Caratteristiche tecniche
Le caratteristiche principali di NLBNPIT226B4 sono:
- Maxi- premio iniziale: 20%
- Barriera a Scadenza e Barriera dei Premi: 50%
- Premio trimestrale condizionato con effetto memoria: 1% (4% per anno)
- Azioni sottostanti e valore iniziale: Banca Monte dei Paschi di Siena (13,58€), Finecobank (13,945€), Mediobanca (4,20€)
- Clausola di richiamo anticipato: sì
Il meccanismo
Ipotizziamo, pertanto, di investire 100 € su tale certificato, di seguito gli step fondamentali.
- Al 28 giugno, se si è possessori del certificato NLBNPIT226B4 almeno da 2 giorni, si ricevono 20 euro di premio;
- Alle date di valutazione intermedie trimestrali, se tutti i sottostanti sono sopra il valore iniziale, il certificato viene rimborsato alla pari (100€), con bonus (1€) ed eventuali premi tenuti a memoria. Altrimenti il prodotto continua il suo normale corso corrispondendo, se tutti i titoli sono sopra la barriera, il premio (1€). Al contrario, il bonus verrà tenuto in memoria;
- Alla data di scadenza, se tutti i titoli sono superiori al valore di Barriera (50%), viene rimborsato in nozionale (100€) più il premio (1€), più tutti gli eventuali tenuti a memoria. Al contrario, il certificato paga un importo commisurato alla performance del peggiore dei sottostanti, con conseguente perdita (parziale o totale) dell’importo nozionale.
Tutti i Certificati Maxi Cash Collect di BNP
Per consultare tutti i dettagli dell’emissione di Certificati Maxi Cash Collect su panieri di azioni di BNP Paribas, è necessario accedere alla pagina dedicata sul sito ufficiale della Banca.
Trovate, infine, di seguito, la tabella con la gamma di tutti e quindici certificati, con i link alla sezione dell’ISIN e alcune informazioni introduttive.
| ISIN | AZIONI SOTTOSTANTI | VALORE INIZIALE | BARRIERA | BARRIERA | MAXI PREMIO FISSO | PREMIO TRIMESTRALE SUCCESSIVO |
| € | % | |||||
| NLBNPIT226A6 | Intesa Sanpaolo | 3,35 € | 2,01 € | 60% | 20% | 1% (4% p.a.) |
| Banco Bpm | 6,35 € | 3,81 € | ||||
| Unicredit | 35,08 € | 21,05 € | ||||
| NLBNPIT226B4 | Finecobank | 13,95 € | 6,97 € | 50% | 20% | 1% (4% p.a.) |
| Mediobanca | 4,20 € | 2,10 € | ||||
| Banca Monte Paschi di Siena | 13,58 € | 6,79 € | ||||
| NLBNPIT226C2 | Assicurazioni Generali | 22,53 € | 13,52 € | 60% | 20% | 1% (4% p.a.) |
| Banco BPM | 6,35 € | 3,81 € | ||||
| Nexi | 5,45 € | 3,27 € | ||||
| NLBNPIT226D0 | Eni | 15,23 € | 9,14 € | 60% | 20% | 1% (4% p.a.) |
| Enel | 5,87 € | 3,52 € | ||||
| Leonardo | 21,97 € | 13,18 € | ||||
| Unicredit | 35,08 € | 21,05 € | ||||
| NLBNPIT226E8 | STMicroelectronics | 37,57 € | 22,54 € | 60% | 18% | 1% (4% p.a.) |
| Tenaris | 17,87 € | 10,72 € | ||||
| Telecom Italia | 0,22 € | 0,13 € | ||||
| NLBNPIT226F5 | Ferrari | 391,60 € | 234,96 € | 60% | 15% | 1% (4% p.a.) |
| Brunello Cucinelli | 98,00 € | 58,80 € | ||||
| Ferragamo | 9,11 € | 5,47 € | ||||
| Moncler | 65,64 € | 39,38 € | ||||
| NLBNPIT226G3 | Stellantis | 24,35 € | 14,61 € | 60% | 18% | 1% (4% p.a.) |
| Porsche | 90,10 € | 54,06 € | ||||
| Renault | 48,82 € | 29,29 € | ||||
| NLBNPIT226H1 | Assicurazioni Generali | 22,53 € | 13,52 € | 60% | 15% | 1% (4% p.a.) |
| Aegon | 5,59 € | 3,35 € | ||||
| Ageas | 43,12 € | 25,87 € | ||||
| Prudential Financial | 108,7000 $ | 65,2200 $ | ||||
| NLBNPIT226I9 | Nextera | 64,0100 $ | 38,4060 $ | 60% | 18% | 1% (4% p.a.) |
| Veolia | 28,63 € | 17,18 € | ||||
| Orsted | 389,4000 DKK | 233,6400 DKK | ||||
| RWE AG | 32,34 € | 19,40 € | ||||
| NLBNPIT226J7 | Leonardo | 21,97 € | 13,18 € | 60% | 19% | 1% (4% p.a.) |
| Rheinmetall | 510,40 € | 306,24 € | ||||
| Northrop Grumman | 452,5000 $ | 271,5000 $ | ||||
| Airbus | 160,66 € | 96,40 € | ||||
| NLBNPIT226K5 | Zalando | 27,06 € | 16,24 € | 60% | 19% | 1% (4% p.a.) |
| Amazon | 179,2200 $ | 107,5320 $ | ||||
| Ebay | 49,9500 $ | 29,9700 $ | ||||
| NLBNPIT226L3 | Netflix | 610,5600 $ | 366,3360 $ | 60% | 16,50% | 1% (4% p.a.) |
| Uber | 71,3000 $ | 42,7800 $ | ||||
| INTL Business Machines | 181,4700 $ | 108,8820 $ | ||||
| NLBNPIT226M1 | Nvidia | 846,7100 $ | 423,3550 $ | 50% | 16% | 1% (4% p.a.) |
| Advanced Micro Devices | 155,0800 $ | 77,5400 $ | ||||
| Micron | 111,9300 $ | 55,9650 $ | ||||
| NLBNPIT226N9 | C3.AI | 20,8700 $ | 8,3480 $ | 40% | 20% | 1,10% (4,40% p.a.) |
| Palo Alto Networks | 281,1400 $ | 112,4560 $ | ||||
| Arista Networks | 257,1900 $ | 102,8760 $ | ||||
| NLBNPIT226O7 | SolarEdge | 57,3900 $ | 17,2170 $ | 30% | 20% | 1,10% (4,40% p.a.) |
| Iberdrola | 11,30 € | 3,39 € | ||||
| Veolia | 28,63 € | 8,59 € |
Il presente articolo è realizzato a fine informativo e non rappresenta in alcun modo sollecito all’investimento. I certificates sono prodotti complessi ed il capitale investito è a rischio.
